Una Estrategia De Comercio Activo

Una estrategia de comercio activo Enviado por Mateo Tuttle en Martes, 9 de octubre 2012 - 15:00 Después de tratar con múltiples estallidos de mercado, muchos inversores cuestionan la estrategia de la simple compra de un índice bursátil y la esperanza para el mercado para mejorar en el momento de su jubilación. Yo creo que más estrategia activa es la mejor manera de crear riqueza y asegurarse de que un mercado a la baja no arruinar sus ahorros. En numerosos estudios, varias estrategias de inversión - tales como el valor, el impulso y las poblaciones pequeñas y de bajo beta - han demostrado que superar al mercado. Valor de la inversión es un método popular de que los inversores famosos como Warren Buffett y Bill Miller defensor. Esto implica la investigación de las empresas y la búsqueda de las personas con fuertes fundamentos que el mercado todavía no aprecian. Comprar a precios de ganga, y cuando el mercado viene y les da una valoración más alta, puede vender las acciones por más. Momentum consiste en encontrar la acción que es el más fuerte, y que son el más probable para el comercio superior. En un mercado a la baja, lo que significa la compra de los que abandonaron el menor. Cuando empiezan a perder impulso, a salir de la posición. Cuando los inversores de valor de comprar barato y vender caro, los inversores de impulso comprar alto y vender alto. Las poblaciones más pequeñas pueden ser buenos, porque los grandes inversores institucionales, como fondos de inversión no puede ser que incluso se les permite invertir en ellos, incluso si no tienen fundamentos sólidos. Usted puede encontrar una población pequeña capitalización con un precio atractivo que los jugadores más grandes no son capaces de inflar. Las bajas existencias beta son un componente de menor riesgo de una cartera. Medidas beta de una acción en relación con la volatilidad del mercado. Las acciones con alta beta son más riesgosos, pero potencialmente más gratificante. Cuando el mercado sube, las bajas existencias beta suben por menos, pero cuando el mercado está abajo, esas poblaciones no bajan tanto. Momentum es una de nuestras estrategias favoritas. Como he escrito antes. estrategias de momentum pueden ayudar a los inversores golpearon el mercado y evitar accidentes, cuando se combina con la tendencia-siguiente, que se centra sólo en las poblaciones que están ganando. Mi firma también está muy interesado en el valor, ya que no se correlaciona con el impulso. Estamos estudiando constantemente maneras de aplicar valor a través de las clases de activos y ver cómo se puede combinar con estrategias de momentum. Momentum es el único de estos factores que pueden ser ajustadas para evitar grandes pérdidas. Últimamente, hemos estado pensando en la combinación de fuerza relativa (la compra de un activo de una cesta de activos que tiene el mejor desempeño en el tiempo) con el valor, ímpetu, bajo beta y acciones de pequeña inversión. Así que decidí estudiar si esto iba a funcionar. Encontré fondos cotizados o fondos de inversión para representar a cada uno. He encontrado la siguiente cartera que habría entregado un retorno promedio anual sustancial: Momentum: PowerShares DWA Líderes Técnicos (PDP) Bajo Beta: SEI Volatilidad Gestionado (SVOAX) Valor: iShares Large Cap Value (IVE) Small-Cap: iShares Russell 2000 (IWM) Para la diversificación, también me incluyo PIMCO All Activos (PAAIX). También he diseñado un sistema de fuerza relativa simple, que mide cómo los diferentes recursos de cambio en comparación con los otros. El sistema rota mensualmente entre los mejores fondos de rendimiento y se va a cobrar si no está en una tendencia alcista. Volví al 25 de febrero de 2009, cuando estaba terminando el mercado bajista. Estos son los resultados a partir de entonces hasta el 04 de octubre: Rentabilidad media anual: 21,11% Punto más bajo: -15,37% Peor Mes: -7,16% Sharpe Ratio: 1.32 MAR Ratio: 1.37 Las cifras de rendimiento y las relaciones MAR y Sharpe (dos medidas que comparan el riesgo de recompensas) son muy atractivos. Sin embargo, las detracciones y peores meses son un poco alto para mi gusto. Sin embargo, este experimento ha despertado mi interés y voy a estudiar estas estrategias aún más. Siga AdviceIQ en Twitter en adviceiq. Mateo Tuttle, PPC, es director ejecutivo de Tuttle Wealth Management en Stamford, Conn., Y el autor de Cómo Harvard Yale ganarle al mercado. Él puede ser alcanzado en 347-852-0548 o mtuttletuttlewealth. Nada en este artículo debe ser interpretada para afirmar ni implicar que los resultados anteriores son una indicación de resultados futuros. Por favor, consulte a su asesor fiscal o de inversión antes de tomar cualquier decisión de inversión. AdviceIQ ofrece artículos de finanzas personales de calidad por ambos asesores financieros y editores AdviceIQ. Ocupa asesores en su área de especialidad. Por ejemplo, la clasificación de esta semana miden el número de clientes con ingresos entre $ 250.000 y $ 500.000 con ese asesor. AdviceIQ también veterinarios por lo que sólo aquellos con historias de regulación de aguas cristalinas pueden participar clasificado asesores. AdviceIQ se puso en marcha 09 de enero 2012, por veteranos de Wall Street ejecutivos, editores y tecnólogos. En este momento, los inversores pueden ver muchos rankings de asesor, aunque en algunas zonas sólo unos pocos están clasificados. Vuelve a menudo ya que miles de asesores están experimentando detección AdviceIQ. Nuevos consejeros aparecen en el ranking diario.